怡和嘉业
(301367)
总市值：68.70亿
PE(静)：23.10
PE(2025E)：26.79
总股本：0.90亿
PB(静)：2.45
利润(2025E)：2.56亿
研究院小巴
公司去年的ROIC为10.82%，生意回报能力一般。去年的净利率为26.71%，算上全部成本后，公司产品或服务的附加值高。
公司现金资产非常健康。
公司上市3年以来，累计融资总额19.18亿元，累计分红总额1.92亿元，分红融资比为0.1。
公司业绩主要依靠股权融资驱动。需要仔细研究这类驱动力背后的实际情况。
详细数据
研究院小巴
靠谱分析师观点：公司未来稳健成长。
公司上市时间较短，暂时没有可供准确追溯的报表和分析师覆盖数据，所以暂时不给估值。
详细数据
研究院小巴
最近有知名机构关注了公司以下问题：
问：公司产品是呼吸机、睡眠仪这些头部穿戴设备，大家天然关注与脑机接口技术的结合，这方面公司如何考虑的？
答：近期，公司与浙江强脑科技有限公司（以下简称“强脑科技”）进行了交流和沟通，公司认为作为杭州六小龙之一的强脑科技是全球非侵入式脑机接口中的领先企业，在脑电信号采集与信号解析上具有核心竞争力。非侵入式脑机接口技术与公司呼吸机、睡眠仪在场景上具有适配性，是很好的功能提升方向，比如，通过对脑电信号的采集更好的进行睡眠呼吸监测与干预。通过公开信息查询，公司注意到强脑科技及其相关公司有关睡眠类的授权专利已有 50 余项，申请中的专利有 10 余项。此外，通过公开信息查询发现其他公司也有申请脑电技术与呼吸机相结合的相关专利。
对于新技术和公司产品结合的可能性，公司非常重视。例如，未来公司产品有可能通过集成脑机接口模块，在接触皮肤处增加电极，多维度采集数据，为用户睡眠呼吸问题提供更好的监测及解决方案。截至目前，公司还在积极与强脑科技对接、沟通中，尚未与强脑科技签署任何合作合同或协议，后续若有进一步进展，公司会严格按照相关法律法规进行披露。详细数据
研究院小巴
以上是研究院小巴对该公司的初步分析如果还有更多想了解的可以咨询研究院小巴
咨询
估值与分析师预测
- DCF估值模型
- 周期平滑估值
- PB
- PE
根据华安证券李婵的业绩预测，通过我们的dcf估值模型计算，怡和嘉业的合理估值约为--元，该公司现值76.67元，现价基于合理估值有0%的低估
150%+
当前市值
50%-
*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险
怡和嘉业需要保持23.90%的5年业绩复合增速，其估值将于现价一致"
150%+
当前市值
100%
50%-
*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险
*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险
分析师李婵对其研究比较深入（预测准确度为48.42%）其最新研报预测如下：
(亿元)
-
年份值
-
2024E2.20
-
2025E2.92
-
2026E3.73
财报摘要
-
项目2023评级
-
ROIC10.82%
-
利润5年增速66.34%--
-
营收5年增速42.78%--
-
净利率26.71%
-
销售费用/利润率35.85%
-
股息率1.19%
财报体检
财务排雷 综述：财务健康。
-
项目数值
-
货币资金/总资产(%)81.37%
-
有息资产负债率(%)1.24%
-
财费货币率(%)-0.01%
-
应收账款/利润(%)49.00%
-
存货/营收(%)9.74%
-
经营现金流/利润(%)50.81%
-
有息负债/近3年经营性现金流均值(%)0.19%
-
财务费用/近3年经营性现金流均值(%)-1.95%
-
流动比率6.97%
-
近3年经营性现金流均值/流动负债(%)59.55%
-
货币资金/流动负债(%)747.68%
-
盈利质量瑕疵数1
盈利质量 提示：建议关注公司应收账款状况；
-
项目数值
-
应收账款/利润环比(%)31.20%
-
应收账款/利润3年变动比例(%)--
-
存货/营收环比(%)-6.51%
-
在建工程/利润(%)--
-
在建工程/利润环比(%)--
-
(应收+在建+存货)/利润环比(%)11.85%
-
经营性现金流/利润(%)50.81%
大佬持仓
-
基金经理基金产品持有股数
-
许文波东方精选混合500164
-
张延闽南方阿尔法混合A386240
-
肖世源圆信永丰兴源A306040
-
肖世源圆信永丰聚优A301004
-
崔蕾南方中证1000ETF298725
行业相对指标
相关评级
相关评级
价投圈与资讯
