卡莱特诊断（beta）by 价投圈小巴（股票版chart ”ppt”）

卡莱特

(301391)

总市值：37.44亿

PE(静)：193.49

PE(2025E)：--

总股本：0.95亿

PB(静)：1.80

利润(2025E)：--

研究院小巴

生意好坏

公司去年的ROIC为0.89%，生意回报能力不强。去年的净利率为3.01%，算上全部成本后，公司产品或服务的附加值不高。从历史年报数据统计来看，公司上市以来中位数ROIC为24.34%，投资回报也很好，其中最惨年份2024年的ROIC为0.89%，投资回报一般。公司历史上的财报相对良好（注：公司上市时间不满10年，上市时间越长财务均分参考意义越大。）。

偿债能力

公司现金资产非常健康。

融资分红

公司上市3年以来，累计融资总额16.32亿元，累计分红总额1.07亿元，分红融资比为0.07。公司去年借的钱比分红的多，需注意观察公司经营状况和分红持续性。

生意模式

公司业绩主要依靠研发、营销及股权融资驱动。需要仔细研究这类驱动力背后的实际情况。

风险点

公司财务费用较高，注意公司债务风险。

详细数据

研究院小巴

公司上市时间较短，暂时没有可供准确追溯的报表和分析师覆盖数据，所以暂时不给估值。

详细数据

研究院小巴

最近有知名机构关注了公司以下问题：

问：公司如何优化成本结构？是否计划削减非核心支出以改善利润率？

答：一、公司将进一步对采购环节进行严格管控，与供应商进行深入合作，通过集中采购、长期合作协议等方式，降低原材料采购成本。同时，优化生产流程，减少生产过程中的浪费和损耗，提高生产效率，从而降低单位产品的生产成本。

二、对销售费用、管理费用等各项费用进行严格控制，削减与核心业务关系不大的非必要支出。

详细数据

研究院小巴

以上是研究院小巴对该公司的初步分析如果还有更多想了解的可以咨询研究院小巴

咨询

估值与分析师预测

小巴估值: --

回归空间: --

DCF估值模型
周期平滑估值
PB
PE

根据的业绩预测，通过我们的dcf估值模型计算，卡莱特的合理估值约为--元，该公司现值39.40元，现价基于合理估值有0%的低估

150%+

当前市值

50%-

当前市值

DCF估值

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

卡莱特需要保持100.00%的5年业绩复合增速，其估值将于现价一致"

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150%+

当前市值
100%

50%-

当前市值

周期估值

四分位数线（25%）

四分位数线（50%）

四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

四分位数线（25%）

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四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

分析师李璐彤对其研究比较深入（预测准确度为19.27%）其最新研报预测如下：

财报摘要

项目

2024

评级
ROIC

0.88%
利润5年增速

--

--
营收5年增速

14.28%

--
净利率

3.00%
销售费用/利润率

680.38%
股息率

0.35%

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财报体检

财务排雷 综述：财务可能有隐忧。

项目

数值
货币资金/总资产(%)

41.56%
有息资产负债率(%)

5.12%
财费货币率(%)

0.00%
应收账款/利润(%)

2334.36%
存货/营收(%)

47.46%
经营现金流/利润(%)

-741.29%
有息负债/近3年经营性现金流均值(%)

-5.57%
财务费用/近3年经营性现金流均值(%)

-2.03%
流动比率

6.69%
近3年经营性现金流均值/流动负债(%)

-10.89%
货币资金/流动负债(%)

491.97%
盈利质量瑕疵数

3

盈利质量 提示：建议关注公司应收账款状况；建议关注公司存货状况；公司现金流质量一般，收到的经营性现金流相对利润质量一般；

项目

数值
应收账款/利润环比(%)

-16.35%
应收账款/利润3年变动比例(%)

--
存货/营收环比(%)

7.24%
在建工程/利润(%)

--
在建工程/利润环比(%)

--
(应收+在建+存货)/利润环比(%)

-8.20%
经营性现金流/利润(%)

-741.29%

大佬持仓

基金经理

基金产品

持有股数
钟帅

华夏行业景气混合

2460547
柳军李沐阳

华泰柏瑞中证2000ETF

112120
郭晓林刘玉强

博时专精特新主题混合A

9840
邱家庆

安信深圳科技指数(LOF)A

9400
刘子豪

工银国证2000ETF

5200

更多>

行业相对指标