巨一科技

(688162)

总市值：45.74亿

PE(静)：214.56

PE(2025E)：32.44

总股本：1.37亿

PB(静)：1.91

利润(2025E)：1.41亿

研究院小巴

生意好坏

公司去年的ROIC为0.72%，生意回报能力不强。去年的净利率为0.61%，算上全部成本后，公司产品或服务的附加值不高。从历史年报数据统计来看，公司上市以来中位数ROIC为6.22%，投资回报一般，其中最惨年份2023年的ROIC为-7.75%，投资回报极差。公司历史上的财报相对一般（注：公司上市时间不满10年，上市时间越长财务均分参考意义越大。），公司上市来已有年报3份，亏损年份1次，需要仔细研究下有无特殊原因。

偿债能力

公司现金资产非常健康。

生意模式

公司业绩主要依靠研发及营销驱动。需要仔细研究这类驱动力背后的实际情况。

详细数据

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靠谱分析师观点：公司未来成长性爆表。

详细数据

研究院小巴

最近有知名机构关注了公司以下问题：

问：分业务板块看上半年取得了哪些进展？

答：智能装备业务，持续深化与大客户合作关系，来自比亚迪、吉利、广汽、大众、T客户、理想、蔚来、小鹏等头部整车客户的收入占比超 80%。新增中标了海外头部新势力、沃尔沃、小鹏、零跑、赛力斯、江淮、比亚迪等海内外的客户项目。在手订单超 66亿元，新增订单超 18亿元，新增海外订单超 5亿元。

电机电控业务，客户和产品结构进一步聚焦，来自理想、越南 VF、长安、奇瑞等客户定点项目的排产订单持续增长，海外客户收入亦同比大幅增长。新增大众、奇瑞、五菱的客户的新项目定点，新一代高压异步平台产品达到量产条件。通过深化客户合作与共创，快速响应客户需求，提高客户粘性。


详细数据

研究院小巴

以上是研究院小巴对该公司的初步分析如果还有更多想了解的可以咨询研究院小巴

咨询

估值与分析师预测

小巴估值: --
回归空间: --
  • DCF估值模型
  • 周期平滑估值
  • PB
  • PE

根据中金公司厍静兰的业绩预测，通过我们的dcf估值模型计算，巨一科技的合理估值约为--元，该公司现值33.34元，现价基于合理估值有0%的低估

150%+

当前市值

50%-

当前市值

DCF估值

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

巨一科技需要保持100.00%的5年业绩复合增速，其估值将于现价一致"

查看>

150%+

当前市值
100%

50%-

当前市值

周期估值

四分位数线（25%）

四分位数线（50%）

四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

四分位数线（25%）

四分位数线（50%）

四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

分析师厍静兰对其研究比较深入（预测准确度为13.02%）其最新研报预测如下：

预测净利润
(亿元)
  • 年份
    值
  • 2025E
    1.48
  • 2026E
    2.10
  • 2027E
    --
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财报摘要

  • 项目
    2024
    评级
  • ROIC
    0.72%
  • 利润5年增速
    --
    --
  • 营收5年增速
    19.73%
    --
  • 净利率
    0.61%
  • 销售费用/利润率
    244.94%
  • 股息率
    --
更多>

财报体检

财务排雷 综述：财务可能有隐忧。

  • 项目
    数值
  • 货币资金/总资产(%)
    19.97%
  • 有息资产负债率(%)
    5.70%
  • 财费货币率(%)
    -0.00%
  • 应收账款/利润(%)
    4530.92%
  • 存货/营收(%)
    89.22%
  • 经营现金流/利润(%)
    821.87%
  • 有息负债/近3年经营性现金流均值(%)
    306.31%
  • 财务费用/近3年经营性现金流均值(%)
    -437.69%
  • 流动比率
    1.31%
  • 近3年经营性现金流均值/流动负债(%)
    0.03%
  • 货币资金/流动负债(%)
    40.81%
  • 盈利质量瑕疵数
    4

盈利质量 提示：建议关注公司应收账款状况；建议关注公司存货状况；

  • 项目
    数值
  • 应收账款/利润环比(%)
    3.37%
  • 应收账款/利润3年变动比例(%)
    928.99%
  • 存货/营收环比(%)
    6.75%
  • 在建工程/利润(%)
    237.38%
  • 在建工程/利润环比(%)
    21.34%
  • (应收+在建+存货)/利润环比(%)
    6.10%
  • 经营性现金流/利润(%)
    821.87%

大佬持仓

  • 基金经理
    基金产品
    持有股数
  • 马翔
    汇添富科技创新混合A
    400394
  • 彭海伟
    华夏稳增混合
    365801
  • 苏秉毅
    大成景恒混合A
    339539
  • 王克玉
    泓德瑞兴三年持有期混合
    309498
  • 马翔
    汇添富民营活力混合
    235881
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行业相对指标

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