*ST海利财报摘要

*ST海利

总市值：17.34亿

总股本：6.51亿

PE(静)：-5.56

PE(未来)：--

盈利能力

项目

2025

2024

2023
毛利率

72.17%

60.20%

51.39%
净利率

-155.51%

67.01%

20.77%
ROE

-22.51%

12.91%

5.32%
ROIC

-22.61%

12.55%

4.43%
三费占比

33.16%

38.71%

42.59%
销售费用

0.31亿

0.49亿

0.40亿
管理费用

0.34亿

0.62亿

0.58亿
财务费用

-0.03亿

-0.07亿

0.02亿
研发费用

0.22亿

0.24亿

0.24亿

项目

2022

2021

2020
毛利率

58.96%

55.76%

46.83%
净利率

36.89%

13.14%

-12.40%
ROE

11.33%

4.97%

0.84%
ROIC

11.03%

5.89%

-1.49%
三费占比

45.03%

40.87%

51.91%
销售费用

0.57亿

0.79亿

0.51亿
管理费用

0.69亿

0.50亿

0.66亿
财务费用

0.08亿

0.12亿

0.16亿
研发费用

0.29亿

0.28亿

0.29亿

项目

2019

2018

2017
毛利率

46.50%

55.83%

77.20%
净利率

-9.50%

-5.38%

31.38%
ROE

1.15%

2.00%

10.96%
ROIC

-0.80%

0.05%

8.44%
三费占比

45.24%

52.44%

51.42%
销售费用

0.59亿

0.70亿

0.97亿
管理费用

0.48亿

0.48亿

0.49亿
财务费用

0.18亿

0.14亿

0.09亿
研发费用

0.29亿

0.27亿

0.20亿

项目

2016

2015

2014
毛利率

75.52%

76.77%

78.33%
净利率

20.40%

28.85%

34.99%
ROE

9.00%

12.80%

19.96%
ROIC

6.29%

10.26%

17.57%
三费占比

56.94%

43.10%

41.32%
销售费用

1.16亿

0.91亿

0.76亿
管理费用

0.78亿

0.53亿

0.47亿
财务费用

0.01亿

-0.08亿

-0.06亿
研发费用

--

--

--

盈收状况

年度

年度
报告期

项目

2025

2024

2023
营收

1.87亿

-30.68%

2.71亿

+12.59%

2.40亿

-19.75%
利润

-3.11亿

-281.93%

1.71亿

+172.27%

0.62亿

-48.30%

项目

2022

2021

2020
营收

2.99亿

-13.61%

3.47亿

+34.02%

2.59亿

-6.78%
利润

1.21亿

+125.79%

0.53亿

+503.32%

0.08亿

-26.53%

项目

2019

2018

2017
营收

2.77亿

+9.20%

2.54亿

-16.16%

3.03亿

-11.55%
利润

0.12亿

-42.94%

0.21亿

-81.27%

1.13亿

+32.97%

项目

2016

2015

2014
营收

3.43亿

+8.45%

3.16亿

+10.97%

2.85亿

-10.51%
利润

0.85亿

-10.34%

0.95亿

-5.74%

1.01亿

-14.78%

项目

26-03-31

25-12-31

25-09-30
营收

0.47亿

-23.31%

1.87亿

-30.68%

1.49亿

-14.15%
利润

0.06亿

-41.88%

-3.11亿

-281.93%

0.20亿

+0.77%

项目

25-06-30

25-03-31

24-12-31
营收

1.09亿

+2.02%

0.61亿

-12.10%

2.71亿

+12.59%
利润

0.18亿

+20.56%

0.10亿

+393.10%

1.71亿

+172.27%

项目

24-09-30

24-06-30

24-03-31
营收

1.74亿

-10.36%

1.07亿

-9.49%

0.70亿

-1.30%
利润

0.20亿

-72.99%

0.15亿

-81.49%

-0.03亿

-126.12%

项目

23-12-31

23-09-30

23-06-30
营收

2.40亿

-19.75%

1.94亿

-28.55%

1.18亿

-30.47%
利润

0.62亿

-48.30%

0.74亿

+86.47%

0.81亿

+214.06%

现金流

年度

年度
报告期

项目

2025

2024

2023
NOPLAT

-6.68亿

0.06亿

0.05亿
经营活动
净现金流

0.58亿

0.46亿

-0.08亿
投资活动
净现金流

-0.51亿

0.38亿

-1.71亿
筹资活动
净现金流

-1.51亿

1.26亿

1.59亿
经营活动现金流净额
/流动负债

52.74%

46.35%

-2.00%

项目

2022

2021

2020
NOPLAT

-0.13亿

0.28亿

-0.21亿
经营活动
净现金流

2.92亿

0.43亿

1.67亿
投资活动
净现金流

0.66亿

0.41亿

-2.25亿
筹资活动
净现金流

-3.55亿

0.50亿

0.25亿
经营活动现金流净额
/流动负债

91.31%

6.51%

26.20%

项目

2019

2018

2017
NOPLAT

-0.06亿

0.17亿

0.60亿
经营活动
净现金流

0.59亿

0.18亿

0.34亿
投资活动
净现金流

-0.68亿

-1.04亿

-2.76亿
筹资活动
净现金流

0.13亿

0.36亿

0.53亿
经营活动现金流净额
/流动负债

9.25%

2.87%

7.63%

项目

2016

2015

2014
NOPLAT

0.53亿

0.77亿

0.65亿
经营活动
净现金流

1.08亿

2.01亿

1.10亿
投资活动
净现金流

-3.15亿

-4.37亿

-0.73亿
筹资活动
净现金流

0.88亿

3.71亿

-0.44亿
经营活动现金流净额
/流动负债

41.78%

190.32%

233.90%

项目

26-03-31

25-12-31

25-09-30
NOPLAT

0.07亿

-6.68亿

0.31亿
经营活动
净现金流

0.03亿

0.58亿

0.36亿
投资活动
净现金流

-1.26亿

-0.51亿

-0.24亿
筹资活动
净现金流

0.36亿

-1.51亿

-0.59亿
经营活动现金流净额
/流动负债

2.65%

52.74%

42.92%

项目

25-06-30

25-03-31

24-12-31
NOPLAT

0.27亿

0.15亿

0.06亿
经营活动
净现金流

0.38亿

-0.05亿

0.46亿
投资活动
净现金流

-0.30亿

0.20亿

0.38亿
筹资活动
净现金流

-0.12亿

-0.10亿

1.26亿
经营活动现金流净额
/流动负债

47.57%

-6.79%

46.35%

项目

24-09-30

24-06-30

24-03-31
NOPLAT

-0.36亿

-0.33亿

-0.04亿
经营活动
净现金流

0.21亿

0.11亿

-0.01亿
投资活动
净现金流

-0.35亿

-0.77亿

-0.68亿
筹资活动
净现金流

-0.45亿

-0.39亿

-0.10亿
经营活动现金流净额
/流动负债

5.84%

3.14%

-0.30%

项目

23-12-31

23-09-30

23-06-30
NOPLAT

0.05亿

0.10亿

0.55亿
经营活动
净现金流

-0.08亿

-0.57亿

-0.44亿
投资活动
净现金流

-1.71亿

-1.03亿

0.60亿
筹资活动
净现金流

1.59亿

1.66亿

1.26亿
经营活动现金流净额
/流动负债

-2.00%

-15.80%

-11.85%

分红情况

股权登记日

股息率

每股派息/利润

报告期
2025-07-14

1.02%

0.07元/0.27元
29.03%

2024-12-31
2024-07-18

0.47%

0.02元/0.10元
28.70%

2023-12-31
2023-07-12

0.60%

0.05元/0.19元
29.84%

2022-12-31
2021-06-30

0.02%

0.00元/0.01元
42.00%

2020-12-31
2020-07-14

0.01%

0.00元/0.02元
30.00%

2019-12-31
2019-07-17

0.07%

0.01元/0.03元
33.33%

2018-12-31
2018-07-25

0.40%

0.05元/0.18元
30.55%

2017-12-31
2017-07-06

0.28%

0.04元/0.13元
30.76%

2016-12-31
2016-05-04

0.22%

0.10元/0.17元
58.82%

2015-12-31

债权状况

年度

年度
报告期

项目

2025

2024

2023
短期借款

0.03亿

--

0.50亿
长期借款

--

--

--
少数股东权益

0.13亿

1.42亿

-0.42亿

主营构成

2025-12-31

2025-12-31
2025-06-30
2024-12-31
2024-06-30
2023-12-31
2023-06-30
2022-12-31
2022-06-30

财务排雷

项目

数值
货币资金/总资产

31.04%
有息负债/资产总计

6.40%
财务费用/货币资金

-0.02%
应收账款/利润

--
存货/营收

37.49%
经营现金流/利润

27.14%
有息负债/近3年经营性现金流均值

2.47%
财务费用/近3年经营性现金流均值

-9.79%
流动资产/流动负债

4.26
近3年经营性现金流均值/流动负债

26.40%
货币资金/流动负债

316.79%
盈利质量瑕疵数

4
备注：标红表示该项数据显示可能存在经营隐患。