龙大美食诊断（beta）by 价投圈小巴（股票版chart ”ppt”）

龙大美食

(002726)

总市值：57.74亿

PE(静)：267.07

PE(2025E)：54.91

总股本：10.79亿

PB(静)：4.32

利润(2025E)：1.05亿

研究院小巴

生意好坏

公司去年的ROIC为1.83%，生意回报能力不强。去年的净利率为0.06%，算上全部成本后，公司产品或服务的附加值不高。从历史年报数据统计来看，公司近10年来中位数ROIC为7.38%，中位投资回报较弱，其中最惨年份2023年的ROIC为-25.2%，投资回报极差。公司历史上的财报非常一般，公司上市来已有年报10份，亏损年份2次，显示生意模式比较脆弱。

生意模式

公司业绩主要依靠营销驱动。需要仔细研究这类驱动力背后的实际情况。

风险点

公司有息负债较高，注意公司债务风险。

详细数据

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靠谱分析师观点：公司未来成长性爆表。

详细数据

研究院小巴

最近有知名机构关注了公司以下问题：

问：预制食品板块的增速和利润率如何展望?

答：随着餐饮连锁化趋势和对食品安全的管控加强,大型规范化企业生产的产品将进一步得到市场的认可。标准化、规模化生产的企业具备更好的核心竞争力,预计头部企业在该板块的规模能做到50亿左右,公司也在向这个目标发展。预制食品行业平均利润率大概在7-10%左右。现阶段处于行业激烈竞争阶段,加上消费市场平淡,公司当前预制食品净利率4-5%左右。公司在大B端渠道深耕多年,已经与1000+家知名企业客户达成合作,拥有大B渠道布局的先发优势。公司在大B端积累的产品经验可以快速量产并推广到中小B端和C端,从而提升板块的规模及利润率,力争达到行业上游水平。

详细数据

研究院小巴

以上是研究院小巴对该公司的初步分析如果还有更多想了解的可以咨询研究院小巴

咨询

估值与分析师预测

小巴估值: --

回归空间: --

DCF估值模型
周期平滑估值
PB
PE

根据华西证券寇星的业绩预测，通过我们的dcf估值模型计算，龙大美食的合理估值约为--元，该公司现值5.35元，现价基于合理估值有0%的低估

150%+

当前市值

50%-

当前市值

DCF估值

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

龙大美食需要保持100.00%的5年业绩复合增速，其估值将于现价一致"

查看>

150%+

当前市值
100%

50%-

当前市值

周期估值

四分位数线（25%）

四分位数线（50%）

四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

四分位数线（25%）

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四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

分析师寇星对其研究比较深入（预测准确度为8.75%）其最新研报预测如下：

预测净利润
(亿元)

年份

值
2025E

1.04
2026E

1.51
2027E

1.95

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财报摘要

项目

2024

评级
ROIC

1.82%
利润5年增速

--

--
营收5年增速

-8.16%

--
净利率

0.06%
销售费用/利润率

476.18%
股息率

--

更多>

财报体检

财务排雷 综述：可能有财务风险。

项目

数值
货币资金/总资产(%)

17.34%
有息资产负债率(%)

49.45%
财费货币率(%)

0.08%
应收账款/利润(%)

2035.27%
存货/营收(%)

8.57%
经营现金流/利润(%)

1819.34%
有息负债/近3年经营性现金流均值(%)

11.88%
财务费用/近3年经营性现金流均值(%)

33.55%
流动比率

0.87%
近3年经营性现金流均值/流动负债(%)

9.78%
货币资金/流动负债(%)

40.80%
盈利质量瑕疵数

2

盈利质量 提示：公司或开启新一轮投产周期；建议关注公司应收账款状况；

项目

数值
应收账款/利润环比(%)

2.62%
应收账款/利润3年变动比例(%)

--
存货/营收环比(%)

-5.22%
在建工程/利润(%)

1221.43%
在建工程/利润环比(%)

3.79%
(应收+在建+存货)/利润环比(%)

-1.84%
经营性现金流/利润(%)

1819.34%

大佬持仓

基金经理

基金产品

持有股数
胡倩张强

海通智选B

24300

更多>

行业相对指标