国网信通

(600131)

总市值：209.27亿

PE(静)：30.66

PE(2025E)：22.89

总股本：12.01亿

PB(静)：3.07

利润(2025E)：9.14亿

研究院小巴

生意好坏

公司去年的ROIC为9.79%，生意回报能力一般。去年的净利率为9.32%，算上全部成本后，公司产品或服务的附加值一般。从历史年报数据统计来看，公司近10年来中位数ROIC为11.91%，中位投资回报一般，其中最惨年份2017年的ROIC为6.06%，投资回报一般。公司历史上的财报相对良好，公司上市来已有年报26份，亏损年份3次，显示生意模式比较脆弱。

偿债能力

公司现金资产非常健康。

融资分红

公司上市27年以来，累计融资总额51.82亿元，累计分红总额13.79亿元，分红融资比为0.27。

详细数据

研究院小巴

靠谱分析师观点：公司未来成长性高。

公司商业模式常年稳定，推荐使用绝对估值来预估公司现值，该公司业务较难准确预测，建议用保守方式检视当前估值水平，如果按照当前市值回推，该公司未来5年业绩复合增速要达到24.3%，才能撑起当前市值。

详细数据

研究院小巴

最近有知名机构关注了公司以下问题：

问：高管您好,请贵公司本期财务报告中，盈利表现如何？谢谢。

答：2024 年受内外部经营环境变化影响，公司积极调整相关策略以更好地适应环境变化，实现营业收入 73.15 亿元，同比下降 4.67%；实现归属于上市公司股东的扣非净利润 6.95 亿元，同比下降 11.61%；2024 年底在手订单约 32亿元，同比增长。2025 年公司加强项目管理，积极推进项目履约进度，2025 年一季度，公司实现营业收入 11.12 亿元，同比增长 9.14%；实现归属于上市公司股东的净利润 0.26 亿元，同比增长 117.2%。感谢您的关注。


详细数据

研究院小巴

以上是研究院小巴对该公司的初步分析如果还有更多想了解的可以咨询研究院小巴

咨询

估值与分析师预测

小巴估值: --
回归空间: --
  • DCF估值模型
  • 周期平滑估值
  • PB
  • PE

根据中金公司刘倩文的业绩预测，通过我们的dcf估值模型计算，国网信通的合理估值约为15.83元，该公司现值17.42元，当前市值高于合理估值，现价基于合理估值有9.09%的溢价

150%+

当前市值

50%-

当前市值

DCF估值

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

国网信通需要保持24.30%的5年业绩复合增速，其估值将于现价一致"

查看>

150%+

当前市值
100%

50%-

当前市值

周期估值

四分位数线（25%）

四分位数线（50%）

四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

四分位数线（25%）

四分位数线（50%）

四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

分析师刘倩文对其研究比较深入（预测准确度为75.15%）其最新研报预测如下：

预测净利润
(亿元)
  • 年份
    值
  • 2025E
    9.95
  • 2026E
    11.65
  • 2027E
    --
更多>

财报摘要

  • 项目
    2024
    评级
  • ROIC
    9.79%
  • 利润5年增速
    38.26%
    --
  • 营收5年增速
    -1.18%
    --
  • 净利率
    9.32%
  • 销售费用/利润率
    35.33%
  • 股息率
    0.95%
更多>

财报体检

财务排雷 综述：财务可能有隐忧。

  • 项目
    数值
  • 货币资金/总资产(%)
    --
  • 有息资产负债率(%)
    1.15%
  • 财费货币率(%)
    -0.00%
  • 应收账款/利润(%)
    677.27%
  • 存货/营收(%)
    8.06%
  • 经营现金流/利润(%)
    111.04%
  • 有息负债/近3年经营性现金流均值(%)
    0.16%
  • 财务费用/近3年经营性现金流均值(%)
    -1.88%
  • 流动比率
    1.80%
  • 近3年经营性现金流均值/流动负债(%)
    92.01%
  • 货币资金/流动负债(%)
    283.61%
  • 盈利质量瑕疵数
    2

盈利质量 提示：建议关注公司应收账款状况；

  • 项目
    数值
  • 应收账款/利润环比(%)
    -18.11%
  • 应收账款/利润3年变动比例(%)
    -16.37%
  • 存货/营收环比(%)
    74.86%
  • 在建工程/利润(%)
    8.84%
  • 在建工程/利润环比(%)
    3.33%
  • (应收+在建+存货)/利润环比(%)
    -12.71%
  • 经营性现金流/利润(%)
    111.04%

大佬持仓

  • 基金经理
    基金产品
    持有股数
  • 罗文杰
    南方中证500ETF
    7705168
  • 陈颖
    金鹰科技创新股票A
    5769924
  • 陈颖 张展华
    金鹰红利价值混合A
    3070000
  • 陈颖
    金鹰核心资源混合A
    1970000
  • 张展华
    金鹰中小盘精选混合A
    1170000
更多>

行业相对指标

相关评级

相关评级

公司调研

  • 日期
    机构数量
    知名机构
  • 2025-05-27
    1
    通过上证路演中心参与“价值引领发展创新电亮未来”国家电网有限公司控股上市公司2024年度暨2025年第一季度集体业绩说明会的投资者
    详情>
  • 2025-05-09
    20
    长江证券 宗建树
    详情>
  • 2025-04-25
    44
    长江证券 袁澎
    详情>
  • 2025-03-06
    13
    长江资管 徐忠浩
    详情>
  • 2024-09-12
    1
    通过上证路演中心参与“公司2024年半年度业绩说明会”及“四川辖区2024年投资者网上集体接待日”的投资者
    详情>
更多>

价投圈与资讯