阿拉丁
(688179)
总市值：44.87亿
PE(静)：45.43
PE(2025E)：33.63
总股本：3.33亿
PB(静)：4.40
利润(2025E)：1.33亿
研究院小巴
公司去年的ROIC为7.88%，生意回报能力一般。去年的净利率为21.69%，算上全部成本后，公司产品或服务的附加值高。从历史年报数据统计来看，公司上市以来中位数ROIC为12.54%，投资回报也较好，其中最惨年份2023年的ROIC为6.32%，投资回报一般。公司历史上的财报相对良好（注：公司上市时间不满10年，上市时间越长财务均分参考意义越大。）。
公司现金资产非常健康。
公司上市5年以来，累计融资总额4.90亿元，累计分红总额2.41亿元，分红融资比为0.49。公司去年借的钱比分红的多，需注意观察公司经营状况和分红持续性。
公司业绩主要依靠股权融资驱动。需要仔细研究这类驱动力背后的实际情况。
公司有息负债较高，注意公司债务风险。
详细数据
研究院小巴
靠谱分析师观点：公司未来成长性高。
公司商业模式常年稳定，推荐使用绝对估值来预估公司现值，该公司业务较难准确预测，建议用保守方式检视当前估值水平，如果按照当前市值回推，该公司未来5年业绩复合增速要高到36.2%，才能撑起当前市值，市场对其预期可能过热。
详细数据
研究院小巴
最近有知名机构关注了公司以下问题：
问：怎么看国内行业需求端情况？
答：据国家统计局数据，2023年我国R&D经费投入达33,278亿元，比上年增长8.1%。2023年，我国R&D经费投入强度（R&D经费与GDP之比）达到2.64%，比上年提高0.09个百分点。随着科研经费投入的增加，作为消耗品的试剂耗材销量也会增加，这个行业的发展长期可期，未来仍能保持较高的增长速度。
详细数据
研究院小巴
以上是研究院小巴对该公司的初步分析如果还有更多想了解的可以咨询研究院小巴
咨询
估值与分析师预测
- DCF估值模型
- 周期平滑估值
- PB
- PE
根据中信证券韩世通的业绩预测，通过我们的dcf估值模型计算，阿拉丁的合理估值约为--元，该公司现值13.49元，现价基于合理估值有0%的低估
150%+
当前市值
50%-
*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险
阿拉丁需要保持36.20%的5年业绩复合增速，其估值将于现价一致"
150%+
当前市值
100%
50%-
*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险
*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险
分析师韩世通对其研究比较深入（预测准确度为54.94%）其最新研报预测如下：
(亿元)
-
年份值
-
2025E1.33
-
2026E1.59
-
2027E1.88
财报摘要
-
项目2024评级
-
ROIC7.87%
-
利润5年增速8.80%--
-
营收5年增速20.54%--
-
净利率21.68%
-
销售费用/利润率51.39%
-
股息率0.62%
财报体检
财务排雷 综述：财务可能有隐忧。
-
项目数值
-
货币资金/总资产(%)27.61%
-
有息资产负债率(%)23.68%
-
财费货币率(%)0.00%
-
应收账款/利润(%)66.92%
-
存货/营收(%)100.59%
-
经营现金流/利润(%)153.41%
-
有息负债/近3年经营性现金流均值(%)7.85%
-
财务费用/近3年经营性现金流均值(%)4.79%
-
流动比率4.83%
-
近3年经营性现金流均值/流动负债(%)31.41%
-
货币资金/流动负债(%)287.57%
-
盈利质量瑕疵数4
盈利质量 提示：建议关注公司应收账款状况；建议关注公司存货状况；
-
项目数值
-
应收账款/利润环比(%)-1.23%
-
应收账款/利润3年变动比例(%)77.19%
-
存货/营收环比(%)1.60%
-
在建工程/利润(%)44.10%
-
在建工程/利润环比(%)-48.37%
-
(应收+在建+存货)/利润环比(%)-4.88%
-
经营性现金流/利润(%)153.41%
大佬持仓
-
基金经理基金产品持有股数
-
葛兰 赵磊中欧医疗健康混合A13577106
-
邵洁 刘金辉中欧创新未来混合(LOF)2724686
-
王培 尹为醇中欧责任投资混合A2621114
-
王培 尹为醇中欧行业成长混合(LOF)A2279188
-
邵洁中欧科创主题混合(LOF)A1964824
行业相对指标
相关评级
相关评级
价投圈与资讯
