中泰化学财报摘要

中泰化学

总市值：116.80亿

总股本：25.90亿

PE(静)：-40.45

PE(未来)：--

盈利能力

项目

2025

2024

2023
毛利率

19.97%

16.42%

9.53%
净利率

-1.11%

-4.25%

-8.58%
ROE

-1.34%

-4.39%

-11.81%
ROIC

1.20%

-0.60%

-4.18%
三费占比

15.19%

14.82%

12.87%
销售费用

20.21亿

19.89亿

22.03亿
管理费用

13.33亿

14.51亿

14.07亿
财务费用

10.04亿

10.26亿

11.66亿
研发费用

5.31亿

3.77亿

2.61亿

项目

2022

2021

2020
毛利率

13.29%

13.90%

5.74%
净利率

2.24%

4.88%

-0.05%
ROE

3.04%

12.63%

0.77%
ROIC

4.26%

9.43%

2.28%
三费占比

9.05%

7.25%

5.20%
销售费用

23.65亿

21.88亿

25.92亿
管理费用

12.62亿

10.29亿

6.42亿
财务费用

10.47亿

13.40亿

11.51亿
研发费用

4.44亿

0.76亿

0.27亿

项目

2019

2018

2017
毛利率

7.04%

11.10%

17.84%
净利率

0.27%

3.64%

5.97%
ROE

1.92%

12.91%

14.54%
ROIC

3.35%

7.98%

8.16%
三费占比

5.95%

6.35%

10.21%
销售费用

27.47亿

25.99亿

23.85亿
管理费用

8.34亿

8.19亿

9.03亿
财务费用

13.70亿

10.44亿

9.04亿
研发费用

0.58亿

0.35亿

0.01亿

项目

2016

2015

2014
毛利率

26.35%

21.87%

27.30%
净利率

8.28%

1.40%

3.01%
ROE

14.74%

0.35%

4.13%
ROIC

8.93%

4.26%

4.67%
三费占比

16.10%

20.85%

23.73%
销售费用

20.45亿

19.50亿

14.71亿
管理费用

6.26亿

4.99亿

4.14亿
财务费用

10.91亿

9.85亿

7.67亿
研发费用

--

--

--

盈收状况

年度

年度
报告期

项目

2025

2024

2023
营收

286.95亿

-4.73%

301.23亿

-18.84%

371.18亿

-28.15%
利润

-2.88亿

+70.43%

-9.76亿

+65.91%

-28.65亿

-469.07%

项目

2022

2021

2020
营收

516.62亿

-14.96%

628.93亿

-25.31%

842.14亿

+1.28%
利润

7.76亿

-71.81%

27.47亿

+1801.27%

1.44亿

-62.26%

项目

2019

2018

2017
营收

831.43亿

+18.40%

702.22亿

+71.02%

410.59亿

+75.74%
利润

3.82亿

-84.22%

24.28亿

+1.06%

24.02亿

+30.31%

项目

2016

2015

2014
营收

233.62亿

+41.84%

164.70亿

+47.36%

111.76亿

-7.21%
利润

18.43亿

+5959.13%

0.30亿

-90.84%

3.32亿

+191.92%

项目

26-06-30

26-03-31

25-12-31
营收

153.65亿

+10.10%

72.77亿

+7.55%

286.95亿

-4.73%
利润

0.74亿

+138.55%

-1.42亿

-58.82%

-2.88亿

+70.43%

项目

25-09-30

25-06-30

25-03-31
营收

212.45亿

-5.54%

139.55亿

-8.31%

67.66亿

-13.02%
利润

-1.79亿

+48.50%

-1.94亿

+20.00%

-0.89亿

+49.27%

项目

24-12-31

24-09-30

24-06-30
营收

301.23亿

-18.84%

224.93亿

-25.73%

152.21亿

-25.53%
利润

-9.76亿

+65.91%

-3.48亿

+69.70%

-2.42亿

+73.97%

项目

24-03-31

23-12-31

23-09-30
营收

77.80亿

-27.33%

371.18亿

-28.15%

302.88亿

-21.69%
利润

-1.77亿

+43.60%

-28.65亿

-469.07%

-11.48亿

-199.48%

现金流

年度

年度
报告期

项目

2025

2024

2023
NOPLAT

5.74亿

-0.80亿

-20.16亿
经营活动
净现金流

32.49亿

58.83亿

41.65亿
投资活动
净现金流

-41.36亿

-34.38亿

-43.04亿
筹资活动
净现金流

15.93亿

-25.86亿

-11.60亿
经营活动现金流净额
/流动负债

10.39%

17.80%

14.09%

项目

2022

2021

2020
NOPLAT

19.90亿

41.46亿

9.18亿
经营活动
净现金流

53.25亿

44.58亿

70.62亿
投资活动
净现金流

-61.81亿

-32.55亿

-24.91亿
筹资活动
净现金流

13.88亿

-12.67亿

-42.80亿
经营活动现金流净额
/流动负债

15.81%

14.38%

21.88%

项目

2019

2018

2017
NOPLAT

13.39亿

34.47亿

32.18亿
经营活动
净现金流

81.40亿

63.92亿

37.53亿
投资活动
净现金流

-52.59亿

-52.21亿

-56.29亿
筹资活动
净现金流

-24.56亿

-20.09亿

29.07亿
经营活动现金流净额
/流动负债

28.88%

22.90%

14.77%

项目

2016

2015

2014
NOPLAT

24.98亿

6.39亿

9.03亿
经营活动
净现金流

19.22亿

8.38亿

25.71亿
投资活动
净现金流

-64.76亿

-51.67亿

-19.96亿
筹资活动
净现金流

53.13亿

38.67亿

5.56亿
经营活动现金流净额
/流动负债

11.34%

6.38%

24.41%

项目

26-06-30

26-03-31

25-12-31
NOPLAT

4.64亿

0.71亿

5.74亿
经营活动
净现金流

2.73亿

4.50亿

32.49亿
投资活动
净现金流

-13.17亿

-6.25亿

-41.36亿
筹资活动
净现金流

11.23亿

17.86亿

15.93亿
经营活动现金流净额
/流动负债

0.88%

1.40%

10.39%

项目

25-09-30

25-06-30

25-03-31
NOPLAT

4.84亿

2.74亿

1.13亿
经营活动
净现金流

13.93亿

12.34亿

1.03亿
投资活动
净现金流

-23.59亿

-15.43亿

-5.16亿
筹资活动
净现金流

17.76亿

16.33亿

7.48亿
经营活动现金流净额
/流动负债

4.41%

3.69%

0.32%

项目

24-12-31

24-09-30

24-06-30
NOPLAT

-0.80亿

2.82亿

1.62亿
经营活动
净现金流

58.83亿

42.42亿

27.26亿
投资活动
净现金流

-34.38亿

-24.40亿

-15.61亿
筹资活动
净现金流

-25.86亿

-3.38亿

-8.29亿
经营活动现金流净额
/流动负债

17.80%

11.89%

8.78%

项目

24-03-31

23-12-31

23-09-30
NOPLAT

0.08亿

-20.16亿

-5.57亿
经营活动
净现金流

7.81亿

41.65亿

25.53亿
投资活动
净现金流

-2.57亿

-43.04亿

-30.87亿
筹资活动
净现金流

-7.39亿

-11.60亿

0.60亿
经营活动现金流净额
/流动负债

2.51%

14.09%

7.81%

分红情况

累计融资164.0亿，累计派息22.2亿，派融比

0.1

股权登记日

股息率

每股派息/利润

报告期
2023-06-15

1.51%

0.10元/0.30元
33.17%

2022-12-31
2022-04-25

1.65%

0.12元/1.18元
10.15%

2021-12-31
2021-05-13

0.09%

0.01元/0.06元
14.85%

2020-12-31
2020-07-15

0.25%

0.01元/0.17元
8.96%

2019-12-31
2019-05-30

2.12%

0.17元/1.08元
15.70%

2018-12-31
2018-05-17

1.23%

0.15元/1.07元
14.01%

2017-12-31
2017-04-20

0.67%

0.09元/0.94元
9.48%

2016-12-31
2016-04-20

0.26%

0.02元/0.02元
98.03%

2015-12-31
2015-05-28

0.20%

0.02元/0.25元
10.31%

2014-12-31
2014-04-15

1.20%

0.07元/0.09元
74.46%

2013-12-31

股权登记日

股息率

每股派息/利润

报告期
2013-03-20

2.62%

0.20元/0.22元
88.88%

2012-12-31
2012-04-17

1.10%

0.10元/0.42元
23.58%

2011-12-31
2011-05-10

0.36%

0.05元/0.27元
18.45%

2010-12-31
2010-09-17

0.61%

0.13元/0.21元
60.18%

2010-06-30
2009-04-27

0.10%

0.01元/0.21元
4.62%

2008-12-31
2008-03-17

0.21%

0.07元/0.48元
14.40%

2007-12-31
2007-03-15

0.87%

0.12元/0.88元
13.55%

2006-12-31

债权状况

年度

年度
报告期

项目

2025

2024

2023
短期借款

55.85亿

53.41亿

47.58亿
长期借款

123.48亿

108.75亿

73.40亿
少数股东权益

47.97亿

62.62亿

67.04亿

主营构成

2026-06-30

2026-06-30
2025-12-31
2025-06-30

财务排雷

项目

数值
货币资金/总资产

--
有息负债/资产总计

36.29%
财务费用/货币资金

0.14%
应收账款/利润

--
存货/营收

12.06%
经营现金流/利润

685.96%
有息负债/近3年经营性现金流均值

6.36%
财务费用/近3年经营性现金流均值

22.65%
流动资产/流动负债

0.51
近3年经营性现金流均值/流动负债

17.87%
货币资金/流动负债

28.40%
盈利质量瑕疵数

4
备注：标红表示该项数据显示可能存在经营隐患。