中科三环诊断（beta）by 价投圈小巴（股票版chart ”ppt”）

中科三环

(000970)

总市值：149.78亿

PE(静)：1247.33

PE(2025E)：64.31

总股本：12.16亿

PB(静)：2.32

利润(2025E)：2.33亿

研究院小巴

生意好坏

公司去年的ROIC为0.43%，生意回报能力不强。去年的净利率为0.34%，算上全部成本后，公司产品或服务的附加值不高。从历史年报数据统计来看，公司近10年来中位数ROIC为5.99%，中位投资回报较弱，其中最惨年份2024年的ROIC为0.43%，投资回报一般。公司历史上的财报相对一般。

偿债能力

公司现金资产非常健康。

融资分红

公司上市25年以来，累计融资总额17.42亿元，累计分红总额15.41亿元，分红融资比为0.88。

生意模式

公司业绩主要依靠研发及营销驱动。需要仔细研究这类驱动力背后的实际情况。

详细数据

研究院小巴

靠谱分析师观点：公司未来成长性爆表。

详细数据

研究院小巴

最近有知名机构关注了公司以下问题：

问：目前的出口管制措施对公司的影响如何？公司是否已获得出口许可？

答：目前对中重稀土相关物项实施出口管制的措施主要涉及公司生产的含镝、含铽的钕铁硼永磁材料产品，出口上述产品需进行申报，审核通过后方可出口。公司已积极采取措施，第一时间按照有关规定开展出口申报，目前已有少量订单获得了出口许可。

详细数据

研究院小巴

以上是研究院小巴对该公司的初步分析如果还有更多想了解的可以咨询研究院小巴

咨询

估值与分析师预测

小巴估值: --

回归空间: --

DCF估值模型
周期平滑估值
PB
PE

根据华泰证券李斌的业绩预测，通过我们的dcf估值模型计算，中科三环的合理估值约为--元，该公司现值12.32元，现价基于合理估值有0%的低估

150%+

当前市值

50%-

当前市值

DCF估值

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

中科三环需要保持100.00%的5年业绩复合增速，其估值将于现价一致"

查看>

150%+

当前市值
100%

50%-

当前市值

周期估值

四分位数线（25%）

四分位数线（50%）

四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

四分位数线（25%）

四分位数线（50%）

四分位数线（75%）

*估值基于历史报表和分析师预测数据，请注意风险

分析师李斌对其研究比较深入（预测准确度为33.77%）其最新研报预测如下：

预测净利润
(亿元)

年份

值
2025E

2.32
2026E

3.99
2027E

5.90

更多>

财报摘要

项目

2024

评级
ROIC

0.42%
利润5年增速

--

--
营收5年增速

10.84%

--
净利率

0.34%
销售费用/利润率

1125.31%
股息率

0.15%

更多>

财报体检

财务排雷 综述：财务相对健康。

项目

数值
货币资金/总资产(%)

23.45%
有息资产负债率(%)

9.20%
财费货币率(%)

-0.00%
应收账款/利润(%)

15374.29%
存货/营收(%)

39.02%
经营现金流/利润(%)

11043.46%
有息负债/近3年经营性现金流均值(%)

1.15%
财务费用/近3年经营性现金流均值(%)

-0.15%
流动比率

3.10%
近3年经营性现金流均值/流动负债(%)

64.11%
货币资金/流动负债(%)

189.17%
盈利质量瑕疵数

3

盈利质量 提示：建议关注公司应收账款状况；建议关注公司存货状况；

项目

数值
应收账款/利润环比(%)

-9.38%
应收账款/利润3年变动比例(%)

2453.23%
存货/营收环比(%)

-1.09%
在建工程/利润(%)

453.19%
在建工程/利润环比(%)

1.25%
(应收+在建+存货)/利润环比(%)

-4.61%
经营性现金流/利润(%)

11043.46%

大佬持仓

基金经理

基金产品

持有股数
崔蕾

南方中证1000ETF

7292500
杨梦

博道中证1000指数增强A

168780
左金保

长信中证1000指数增强A

84000
杨路炜

东财有色增强A

82000
袁怡纯

前海开源强势共识100强股票

18300

更多>

行业相对指标